Corporate Social Responsibility

SIXTH FRAMEWORK PROGRAMME
PRIORITY 7
‘Citizens and Governance in a Knowledge Based
Society’

Understanding and
Responding to Societal
Demands on Corporate
Responsibility
(RESPONSE)
Contract no.: PL 506462

Final Report
DRAFT – Comments Welcome

RESPONSE RESEARCH TEAM:
Maurizio Zollo, INSEAD, Academic Director, MC chair
Valeria Berchicci, INSEAD

Adri Tolstrup, CBSc

Lourdes Casanova, INSEAD, MC member

Katrine Goul Dueholm , CBS

Donal Crilly, INSEAD

Hanne Poulsen, CBS

Maria Gradillas, INSEAD

Antonio Tencati, MC member

Morten Hansen, INSEAD

Francesco Perrini, coord. Bocconi group

Joanne Lawrence, INSEAD

Mario Minoja, U. Bocconi

Sophie Linguri, INSEAD

Stefano Pogutz, U. Bocconi

Susan Schneider, HEC Geneva/INSEAD, MC member Alessandro Zollo, U. Bocconi

Pamela Sloan, HEC Montreal/INSEAD
Michael Yaziji, IMD/INSEAD
Peter Neergaard, coord. CBS, MC member

Wojciech Gasparski, LKA
Anna Lewicka­Strzalecka, LKA
Wolfgang Hackl, Impact
Shantanu Reinhold, Impact

Kai Hockerts, CBS, MC member
Esben Pedersen, CBS

This report is dedicated to the fond memory of:
Janet Bohdanowitz, LKA

Academic Advisory Board

Business Advisory Board

Henri­Claude de Bettignies, CEIBS

Peter Lacy, EABIS

Tom Dunfee, U. Pennsylvania

Gilbert Lenssen, EABIS

Ed Freeman, U. Virginia

Elena Bonfiglioli, Microsoft

Bruce Kogut, INSEAD

Celia Moore, IBM

Eric Orts, U. Pennsylvania

Brigitte Tantawi­Monsou, WBCSD
(formerly, Unilever)

Peter Pruzan, CBS

Frank Welvaert, Johnson & Johnson

David Vogel, U. C. Berkeley

Mark Wade, (formerly) Shell

Jim Walsh, U. Michigan

RESPONSE: understanding and responding to societal demands on corporate responsibility

Contents
Executive summary

6

1 Introduction

12

PART I: CSR AND COGNITIVE ALIGNMENT

15

2 A model of cognitive alignment and social performance

16

References: Ackerstein, D. S. and Lemon K.A. 1999. Greening the brand ­ Environmental marketing strategies and  the American consumer. Charter M., Polonsky J., and (eds.). Greener Marketing ­ a global  perspective on greening marketing practice. Sheffield, Greenleaf Publishing.  Aftanas L. I., & Golocheikine S. A. 2002 Non­linear dynamic complexity of the  human EEG during meditation. Neuroscience Letters, 330(2), 143–146.  Aftanas L. I., & Golocheikine S. A. 2001. Human anterior and frontal midline theta  Axelrod, R. 1976. Structure of decision: The causal maps of political elites. Princeton Univ Press.  Batson, C. 1991. The altruism question: Toward a social­psychological answer. Hillsdale NJ, Erlbaum.  Boeker,  W.  1989.  Strategic  change:  The  effects  of  founding  and  history,  Academy  of  Management  Journal, 32(3), 489­505.  Cahn,  B.R.  and  Polich,J.  2006  Meditation  states  and  traits:  EEG,  ERP,  and  neuroimaging  studies..  Psychological Bulletin, 132(2), 180.  Cannon, T. 1994. Corporate responsibility. Edinburgh Gate, Harlow, England: Pearson Education  Limited.  Carroll, A. B. 1979. A three­dimensional model of corporate performance. Academy of Management  Review, 4(4), 497­505.  Carroll, A. B. and Buchholtz, A. K. 1999. Business & society ­ Ethics and stakeholder management.  South­Western College Publishing.  Chatterji, A.K., Levine, D.I. and Toffel, M.W. 2007. How well do social ratings actually measure  corporate social responsibility? Harvard Business School Working Paper, No. 07­051.  Christmann, P. and Taylor, G. 2001. Globalization and the environment: Determinants of firm self­  regulation in China. Journal of International Business Studies, 32(Third Quarter 2001), 439­458.  Cyert, R. M. and March, J. G. 1992. A behavioral theory of the firm. Blackwell Business.  DiMaggio, P. and Powell, W. 1983. The iron cage revisited: Institutional isomorphism and collective  rationality in organizational fields. American Sociological Review, 48:147­160.  Donaldson, T. and Preston, L. E. 1995. The stakeholder theory of the corporation: Concepts,  evidence and implications. Academy of Management Review, 20(1), 65­91.  Dutton J.E, and Jackson S.E. 1987. Categorizing strategic issues: Links to organizational action.  Academy of Management Review, 12, 76.  EC. 2001. Green Paper ­ Promoting a European framework for corporate social responsibility.  Bruxelles,The European Commission.  Eisenberg, N and Strayer, P. 2003. Critical issues in the study of empathy. In, Eisenberg, N and  Strayer, P. Eds. Empathy and its development. New York: Cambridge University Press  Eisenhardt,  K.  M.  1989.  Building  theories  from  case  study  research.  Academy  of  Management  Review, 14, 532.  Elenkov, D. S. 1997. Strategic uncertainty and environmental scanning: The case for institutional  influences on scanning behavior. Strategic Management Journal, 18(4), 287­302.  Fiske, S. T. and Taylor, S. E. 1991. Social cognition. New York: McGraw Hill.  Frederick, W. 1960. The growing concern over business responsibility. California Management  Review, 2(4), 54­61.  Freeman, R. E. 1984. Strategic management: A stakeholder approach. Boston, Pitman Publishing.  Freeman, R. E. and Reed, D. 1998. Stockholders and Stakeholders: A new Perspective on Corporate  Governance. De Wit, B. and Meyer, R. Strategy, process, content, context. 829­837.  Gautreau, A. and Kleiner, B. H. 2001. Recent trends in performance measurement systems ­ the  balance scorecard approach. Management Research News, 24, 153­156.  Gilbert, C. 2005. Unbundling the structure of inertia: Resource versus routine  rigidity. Academy of Management Journal, 48: 741­763.  Ghoshal, S. and Bartlett, C. A. 1995. Changing the role of top management: Beyond structure to  process. Harvard Business Review, 73(1), 86­94.  Giddens A. 2001. Sociology. Polity Press.  Godfrey­Smith, P., 1996. Complexity and the function of mind in nature. Cambridge University Press.  Goleman, D. 1995. Emotional intelligence. New York, Bantam.  Granovetter M. 1985. Economic action and social structure: The problem of embeddedness.  American Journal of Sociology, 91, 481­510. Greenley, G. E. and Foxall, G. R. 1997. Multiple stakeholder orientation in UK companies and the  implication for the company performance. Journal of Management Studies, 34(2), 259­285.  Hall,  A.  and  Soskice,  D.  2001  Varieties  of  capitalism:  The  institutional  foundations  of  comparative  advantage. Oxford University Press.  Halme, M., Park, J., and Chiu, A. 2002. Managing globalization for sustainability in the 21st century.  Business Strategy and the Environment, 11, 81­89.  Hambrick,  D.C.  1983.  Some  tests  of  the  effectiveness  and functional  attributes  of  Miles  and  Snow’s  strategic types. Academy of Management Journal. 26(1): 5­26.  Hansen, M. W. 1995. Theories of transnational corporations, environment and development: A review  of four dominant perspectives. Institute for Intercultural Communication and Management,  Copenhagen Business School.  Hopkins, M. 1997. Defining indicators to assess socially responsible enterprises. Futures, 29(7), 581­  603.  Hussain, S. S. 1999. The ethics of  'going green ': The corporate social responsibility debate. Business  Strategy and the Environment, 8, 203­210.  Jenkins, R. 2001. Corporate codes of conduct: Self­regulation in a global economy. United Nations  Research Institute for Social Development (UNRISD).  Kahn, W.A., and Crosby, F.J. 1985. Discriminating between attitudes and discriminatory behaviors:  Kolk A. 2000. Economics of environmental management. England, Pearson Education Limited.  Kolk, A., van Tulder, R., and Welters, C. 1999. International codes of conduct and corporate social  Kollman, K. and Prakash, A. 2001. Green by choice? – Cross­national variations in firms ' responses  to EMS­based environmental regimes. World Politics, 53, 399­430.  Lazarus, R. S. 1991. Emotion & adaption. New York, Oxford University Press.  March, J. G. and Feldman, M. S. 1981. Information in organizations as signal and symbol.  Administrative Science Quarterly, 26, 171­186.  Margolis, J.D. and Walsh, J.P. 2001. People and profits. The search between a company’s social and  financial performance. Lawrence Erlbaum, Mahwah (NJ).  Margolis,  J.  D.  and  Walsh,  J.P.  2003.  Misery  loves  companies:  Rethinking  social.  initiatives  by