Cirque Case Study

Topics: Cirque du Soleil, Franco Dragone, Revenue Pages: 4 (2461 words) Published: December 4, 2012
MBC 635 

Instructor’s Solution for Cirque du Soleil Tour Planning 

Fall 2012 


Discussion Questions:  Tour Planning at Cirque du Soleil:  HEC Montreal Centre for Case Studies, HEC025‐ PDF‐ENG, March 1, 2011.  1) The main decisions facing Cirque is whether Istanbul is an attractive destination and if so, whether it  partners with Turkish Television and Entertainment Society (TTE) and/or with the City of  Istanbul/Ministry of Culture and Tourism (MCT).  To begin your analysis, please enumerate the  advantages and disadvantages for each of the two proposals. (2 pts)  In general, Turkey appears to have good market potential.  Istanbul performances are expected to  exceed 100,000 tickets if they are released for sale 8 months before the event.  However, Cirque du  Soleil has no experience in Turkey, knows little of its cultural interests, administrative procedures, taxes  and immigration policies, or even whether there is a box office network.  Reportedly, red tape and poor  communications between ministries and departments can complicate operations.  Most teams will be  able to identify at least two key advantages and two disadvantages for each partner.  Partner  MCT + City of Istanbul  Advantages   Leaves full autonomy and  “control of chain of value  creation” with Cirque.    No profit sharing   “Choice” venue assured   Free rent & municipal services  could reduce fixed costs – which I  assumed were major components  of the 1.5M costs incurred with  each setup‐teardown ‐‐ by 20%.   Disadvantages   Cirque bears full financial risk.   Limited sponsorship income   No intention to pursue other  project opportunities in the  region – this is a one and done.     Requested show (Kooza) is  booked in Orange County until  2.22.2010; int’l transfer needed.   MCT lacks experience in event  logistics; ability to coordinate  with other gov’t entities is  doubtful.    Advertising/promotion  Potential sponsorship revenue  expenses, and costs of securing ...
Continue Reading

Please join StudyMode to read the full document

You May Also Find These Documents Helpful

  • case study Essay
  • case study Essay
  • Case Study Essay
  • CASE STUDY Essay
  • Case Study Research Paper
  • Case Study Essay
  • case study Essay

Become a StudyMode Member

Sign Up - It's Free